Торговый план на неделю 28.01 – 01.02.2019

Ключевые события прошлой недели

 

Четвертая неделя января прошла под эгидой политических событий. Все больше убеждаюсь в том, что рынок готов реагировать в большей степени на различные внерыночные заявления, «хайповые» и моментные новости, международные споры или политические события, нежели реагировать на макростатистические цифры. Но тем не менее именно они задали движение по всем фронтам.

 

Выделю также 2 глобальных события на прошлой неделе:

 

  1. Политическая напряжённость в Венесуэле. Лидер оппозиции Венесуэлы провозгласил себя президентом вместо Мадуро. Глава Национальной ассамблеи Венесуэлы и лидер оппозиции Хуан Гуайдо принес присягу на посту исполняющего обязанности президента страны. Но самое главное это то, что его поддержали США, страны Латинской Америки (Аргентин, Бразилия, Гватемала, Канада, Парагвай, Перу, Пуэрто-Рико, Чили, Эквадор), а страны ЕС призвали провести повторные честные выборы или они также присоединятся к этому списку. Это все сказалось в цене на нефть и золото. Если по нефти тут понятно, так как Венесуэла владеет 18% всех мировых запасов нефти, то золото имеет потенциал к росту на фоне того, что Банк Англии отклонил требование Марудо на возврат золотовалютных запасов на сумму 1.2 млрд. долларов. Если ЦБ может в одночасье позволить себе отказать стране вернуть свои активы на корсчетах в этом банке, то это может вызвать сейчас панику на рынке и различные ЦБ могут активней начать перегонять свои ЗВР, что будет отражаться в цене на золото.

  2. Прекращение Shutdown в США на 3 недели. Трамп все же пошел на уступки (если их можно так назвать) и на три недели Shutdown поставлен на паузу. По факту договорились о том, что нужно договариваться. По факту это снижает риски для фондового рынка и экономики в целом. Но все же ясности никакой, а рынок отреагировал ростом. Это при том, что ожидается снижение ВВП и объёма продаж в 4м квартале. Слухи и ожидания продолжают доминировать над цифрами.

 

Фондовый рынок

 

Продолжая тему фондового рынка и временно прекращения Shutdown – эти новости положительно воспринял рынок и в пятницу S&P500 отрос на 1.5%. Также еще одним положительным драйвером роста выступает отчетный период. На прошлой неделе из крупных компаний я бы отметил JNJ, PG, IBM и SBUX. Каждая из них нарастила уровень выручки и чистой прибыли. Стоимость бумаг выросла от 2% до 5%. Как я писал уже ранее – компании как работали, так и работают и снижение клиентской базы и продаж не замечается. Но все же глобально для рынка риски есть. В первую очередь это процесс вывода средств с рынка от ФРС. Напомню, что ФРС продолжает сокращать свой баланс и за январь эта цифра составила -25 млрд. долларов. Аналогичный показатель октября, когда началась затяжная коррекция рынка. Поэтому на рост S&P500 смотрю с опаской и даже больше под углом «шорта».

 

Планирую открывать позиции по фонде только после конца отчетного периода, когда будет более полная картинка и будут цифры на руках, по которых можно строить портфель.


График 1. Динамика котировок S&P500, D1


Валютный рынок

 

Индекс доллара наоборот закрывал неделю с понижением на -0.62%. Причины все те же. Заморозка Shutdown не является его отменой, а просто способом отстрочить надвигающийся коллапс. Не думаю, что демократы найдут общий язык с Трампом и после этих трех недель мы вновь возобновим Shutdown.

График 2. Динамика котировок USDX, H4

  • EURUSD: Открыл позицию на пробое фрактала, который совпал с уровнем поддержки. Сейчас котировки отбились от этого уровня. Однако с технической точки зрения ожидаю дальнейших заход под 1.1300.

  • GBPUSD: Также открыл позицию на пробой фрактала. Однако в паре с фунтом ожидаю более интенсивное укрепление первого. Во вторник вновь ожидается голосование в парламенте Великобритании. Учитывая первое голосование, которое было 2 недели назад, также ожидаю рост фунта и предварительных решений по Brexit.

  • USDJPY: Ожидаю отбой от 110 и заход в 5ю нисходящую волну.

  • USDCHF: Франк сейчас вошел в длительный флэт. На дневном графике сформирован фрактальный уровень на покупку, однако котировки отбились от него и не закрылись выше, поэтому продолжаю отслеживать ситуацию без открытых позиций.

  • USDCAD: Также котировки торговались возле фракталов всю неделю, но не закрылись ниже них. Отложку на продажу убрал.

  • AUDUSD: Ожидаю возврат в нисходящий тренд после закрытия за 0.6900.

  • NZDUSD: Сформирован фрактальный уровень по цене 0.6870. Если котировки закроются выше – открою длинную позицию по этому активу.

Табл.1 Текущие открытые позиции на торговом счету

Для получения актуальных рекомендаций по торговле советую подписаться на дублирование торговых сигналов на MQL.

 

Сырьевой рынок

 

Сырьевой индекс от Bloomberg (BCOM) показал высокую волатильность на этой недели и после снижения в начале, все же закрыл неделю с ростом в +0.50%. Ожидаю отбой от этого уровня и заход в нисходящий диапазон.

  • Brent: Нефть марки Brent всю неделю торговалась в канале между $60-62 за баррель. В первую очередь это связано с ситуацией вокруг Венесуэлы, а также данными с рынка США. Cкачек цен на нефть в январе, я связываю с тем, что производителям нефти не рентабельно реализовывать нефть по дешевым ценам (ниже $55 за баррель) и они готовы сократить поставку на рынок (нарастить запасы), чтобы повысить спрос на энергоресурс. Поэтому глобально ожидаю рост по нефти.

  • XAUUSD: Как писал в начале, сейчас ситуацию с ЗВР Венесуэлы будет провоцировать повышенную волатильность по золоту. Однако ожидаю рост по этому активу вплоть в диапазон $1400 за тройскую унцию.

График 3. Динамика котировок сырьевого индекса от Bloomberg

 

Чего стоит ожидать на текущей неделе?

 

Самым важным событием на этой недели станет решение по Brexit от Великобритании. Повторное голосование прояснит картину и даст понять по какому сценарию все же будет выходить Великобритания с состава ЕС. Также отмечу снижение ожиданий по макроэкономическим показателям. Так данные ВВП от США и ЕС пересмотрены в сторону снижения (исходя по ожиданиям). Если эти данные совпадут с прогнозом, то это даст сигнал США возобновить переговоры с Китаем и задуматься о прекращении торговых войн. Ну и конечно обращаю ваше внимание на заседание ФРС и ЕЦБ, которые состоятся в среду и четверг соответственно.

 

Табл. 2 Календарь событий на неделю


Что касается отчетности компании, то на этой неделе будет настоящий парад. Каждая компания заслуживает отдельного анализа и статьи, поэтому советую держать руку на пульсе отчетов и отслеживать их данные. Безусловно будет интересно посмотреть на отчет Apple, которая ранее заявляла о том, что их выручка может снизиться на 8% по итогам 4го квартала. Уже во вторник мы узнаем факт этих показателей.

 

Табл. 3 Календарь отчетности компаний

Всем прибыльной недели!

Рекомендуемые материалы